陕汽集团重组借壳博通股份

2013-07-31 23:03:39 来源:中国证券网

  中国证券网讯(记者 王原) 被陕西省确立为支柱产业的装备制造板块,将再添一上市主体。7月31日博通股份推出重大资产置换及发行股份购买资产暨关联交易预案,将以资产置换及发股方式购买陕西汽车控股集团有限公司等合计持有的陕西汽车集团有限责任公司100%的股权,发行价格为11.89元/股,发行数量约为24,558.84万股。如本次重组得以实施,重组完成后,陕西汽车控股集团有限公司将持有上市公司约13,073.11万股股份,占上市公司发行后总股本的42.43%,成为上市公司的控股股东。交易完成后,陕西省人民政府国有资产监督管理委员会将成为上市公司的实际控制人。

  陕西汽车工业龙头登场

  博通股份以截止评估基准日(2012年12月31日)的原有全部资产及负债与陕西汽车控股集团有限公司(以下简称"陕汽控股")持有的陕西汽车集团有限责任公司(以下简称"陕汽集团")55.71%的股权中等值部分进行置换,拟置出资产的预估值约为16,326.32万元、账面值净额为9,518.31万元,预估增值率为71.53%。同时,博通股份向陕汽控股发行股份购买拟置出资产交易价格与陕汽控股持有的陕汽集团55.71%股权交易价格的差额部分,向陕汽集团其余股东发行股份购买其合计持有的陕汽集团44.29%的股权。拟置入资产陕汽集团100%股权的预估值约为308,330.89万元、账面值净额为195,537.13万元,预估增值率为57.68%。

  陕汽集团是中国汽车工业的"大角色",更是陕西汽车工业的"龙头",陕西省重型卡车发展的唯一平台。陕汽集团总部位于陕西省西安市,主要从事重卡整车、专用车、零部件的生产和销售,新能源汽车的研发、生产和销售,以及汽车金融、四方物流、车联网等后市场服务。目前拥有参、控股子公司17家,具体包括汉德车桥、万方零部件、康明斯发动机、兰德新能源等10家汽车零部件公司,陕重汽1家重卡整车公司,通力公司等5家重卡专用车公司,德银租赁1家后市场服务公司。

  作为一个大型国企,陕汽集团在历任管理层的努力下,已充分具备了现代企业特质。通过坚持走引进吸收、自主创新的差异化自主品牌发展道路,陕汽集团目前已拥有全系列、全球领先的重型商用车研发平台及其支撑系统,掌握重卡关键总成的核心技术,产品覆盖重卡产业链核心领域。过去十年,陕汽集团的收入年均增长率达到28%,远远高于行业增速。2012年,根据汽车工业协会的统计,在我国重卡汽车领域,按销量计算,陕汽集团已发展成为同东风商用车、一汽解放、中国重汽、北汽福田齐名的特大型重卡集团公司,市场占有率位列重卡行业的第5位,达13.19%。2012年,陕汽集团综合实力在中国500强企业中位居第290位,在中国机械500强企业中位居第23位,在汽车工业三十强中位居第12位。

  区域优势产业未来可期

  有市场分析称,博通股份历经股东变更、管理层流失、连续亏损、不良资产处置、暂停上市,已逐渐走到尽头,痛失陕西软件类第一家上市公司地位;与此同时,陕西省目前尚不具备重点发展软件行业所需的资源禀赋;因此为保护陕西省上市资源,陕西省政府已连续多年"鼓励陕西省优势产业进入上市公司"。陕汽集团此次亮相,恰恰是对这一鼓励政策的响应与落实。

  将汽车产业打造成陕西省支柱产业,是陕西省政府的长期定位,《陕西省国民经济和社会发展第十二个五年规划纲要》明确指出"大力发展先进装备制造业"、"重点发展重型卡车和轿车",力图将汽车产业打造为陕西省的支柱产业。陕西省汽车工业总产值已从2005年的不足百亿元已发展到2012年的近1000亿元,陕汽集团、法士特等自主品牌汽车企业也在迅速壮大,在重型商用车、新能源汽车、重型变速箱和车桥等方面形成了较强优势。行业专家预测,截止2017年末,陕西汽车工业总产值预计可达2000亿元。

  陕汽集团管理层告诉中国证券网记者,公司不会完全依赖于扶持政策及区域优势,而将同时致力于打通全产业链、提高科技竞争力,通过确立"做强重卡、做大商用车、培育新的增长点、实现可持续发展"的总体目标,全力推进"服务型制造战略",关注产品全生命周期,关注客户经营全过程,以期建立共生共赢的商业新生态、新平台。

  在具体的实施层面,陕汽集团首重后市场服务的发展,兼顾技术创新。公司管理层表示,把汽车产业打造成支柱产业,必须通过开拓后市场服务提升盈利空间,融资租赁、保险经纪、金融服务、环保、车联网与物联网等汽车后市场服务业务,后市场服务业务是汽车产业产业发展的重要组成部分,也将成为利润最稳定、最集中的部分。与此同时,陕汽集团将在创新驱动上重点布局,如增强自主创新能力、打造自主品牌、提升自动化水平、发展新能源汽车等;就目前发展现状看,陕汽CNG/LNG天然气重卡和符合欧Ⅳ排放标准的环保型商用车,已经具备了一定的技术优势;同时陕汽集团已在甲醇、混合动力、电动车、车载武器底盘系统等研究方面处于行业领先地位。